Fondsprofil

ISIN DE000A2PE014
WKN A2PE01
Auflagedatum
Gesamtfondsvermögen 20,2 Mio. EUR
Fondswährung EUR
Aktueller Ausgabepreis 134,96 EUR (14.11.2024)
Aktueller Rücknahmepreis 134,96 EUR (14.11.2024)
Jahreshoch (Rücknahmepreis) 137,16 EUR (12.11.2024)
Jahrestief (Rücknahmepreis) 122,68 EUR (18.01.2024)
Wertentwicklung laufendes Jahr 8,25 % (14.11.2024)
ø Wertentwicklung
p.a. seit Auflegung
5,74 % (14.11.2024)
Ausgabeaufschlag 0,00 %
Rücknahmeabschlag 0,00 %
Geschäftsjahresende 30. Juni
Ertragsverwendung ausschüttend
TER (= laufende Kosten) 0,91 % p.a.
Verwaltungsvergütung   davon 0,73 % p.a.
Verwahrstellenvergütung   davon 0,06 % p.a.
VL-fähig nein
Sparplan nein
Einzelanlage ja (min. 100.000,00 EUR)
Konformität ja
Vertriebszulassung DE

Kennzahlen

Dauer des Verlustes in Tagen 997
Sharpe Ratio -0,08
Volatilität 13,27 %
Max Drawdown -21,98 %
Anzahl negativer Monate 15
Anzahl positiver Monate 21
Anteil positiver Monate 58,33 %
Schlechtester Monat -7,96 %
Bester Monat 7,52 %

Kommentar

Allington Investment Advisors GmbH

Die westlichen Aktienmärkte und europäische Anleihen erzielten im Oktober negative Performance (in Heimatwährung). Besonders zum Ende des Monats enttäuschten die grundsätzlich soliden Quartalsergebnisse von Meta Platforms und Microsoft die noch höheren Erwartungen, was den Markt belastete und die Indizes (in Heimatwährung) ins Minus drückte. Ein stärkerer US-Dollar verhalf den US-Indizes dennoch zu einem Plus für europäische Anleger (S&P +1,7% in €). Der EuroStoxx 50 verlor -3,3%, europäische Anleihen büßten -0,8% ein.
In diesem herausfordernden Umfeld erzielte ARES ein Monatsergebnis von -0,46% (S-Tranche) und konnte damit an die solide Performance der beiden Vormonate anknüpfen.
Besonders stark entwickelte sich erneut unser Investment in Booking Holdings mit einem Beitrag von 0,49% zum Gesamtergebnis und lag damit nur leicht besser als unsere Beteiligung im Unternehmen Marketaxess, das 0,45% beitrug. Am unteren Ende der Performance lagen unsere Investments in L'Oreal (-0,57% Beitrag) und Shimano (-0,47% Beitrag). Shimano lieferte kurz vor Monatsende Ergebnisse für das dritte Quartal, die unter den Markterwartungen lagen. Wir sind dennoch optimistisch, was die weitere Entwicklung angeht, da wir davon ausgehen, dass nach den schwierigen Jahren im Nachgang des Covid-Fahrrad-Booms in der Zukunft wieder attraktive Wachstumsmöglichkeiten bestehen.
Auch im Oktober haben wir durch Umschichtungen günstige Gelegenheiten genutzt, um das Portfolio von ARES weiter zu verbessern.

31.10.2024