Fondsprofil

ISIN LU0280778662
WKN A0LGV7
Auflagedatum
Gesamtfondsvermögen 16,7 Mio. EUR
Anteilklassenwährung EUR
Aktueller Ausgabepreis 152,88 EUR (04.09.2025)
Aktueller Rücknahmepreis 148,43 EUR (04.09.2025)
Jahreshoch (Rücknahmepreis) 153,53 EUR (11.07.2025)
Jahrestief (Rücknahmepreis) 129,93 EUR (02.01.2025)
Wertentwicklung laufendes Jahr n/a (04.09.2025)
ø Wertentwicklung
p.a. seit Auflegung
3,15 % (04.09.2025)
Ausgabeaufschlag 3,00 %
Rücknahmeabschlag 0,00 %
Geschäftsjahresende 30. Sept.
Ertragsverwendung ausschüttend
TER (= laufende Kosten) 2,06 % p.a.
Verwaltungsvergütung   davon 0,00 % p.a.
Verwahrstellenvergütung   davon 0,00 % p.a.
VL-fähig nein
Sparplan nein
Einzelanlage ja (min. 0,00 EUR)
Konformität ja
Vertriebszulassung DE , LU

Kennzahlen

Dauer des Verlustes in Tagen 278
Sharpe Ratio 0,14
Volatilität 9,43 %
Max Drawdown -9,87 %
Anzahl negativer Monate 16
Anzahl positiver Monate 20
Anteil positiver Monate 55,56 %
Schlechtester Monat -5,88 %
Bester Monat 5,63 %

Kommentar

Frank Lübberstedt

Frank Lübberstedt

Der ELM Konzept erzielte im Mai einen Wertzuwachs von 2,2%. Seit Jahresanfang beläuft sich die Wertentwicklung auf 15,1%. Insgesamt verlief die Kursentwicklung an den deutschen Börsen sehr freundlich. Man könnte meinen, Donald Trump gönnt den Märkten eine Atempause oder die Börsen gehen mit seinen erratischen Äußerungen entspannter um.
Wir haben den Fonds im Mai defensiver aufgestellt. Dies ist sehr gut an der Nettoaktienquote zu erkennen. Lag diese Ende April noch bei 58,6%, betrug der Wert Ende Mai nur noch 43%. Die Bruttoaktienquote fiel von 71,3% auf 66,9%.
Weiter wurde ein Discountzertifikat erworben. Basiswert ist die Commerzbank. Der Discount liegt bei fast 40% und die Seitwärtsrendite beträgt rund 10%.
Die Aufteilung nach Assetgruppen sieht per Ende Mai folgendermaßen aus: 66,9% Aktien, 25,5% Liquidität, 5,6% Discountzertifikate und 2,0% Absicherung in Form von DAX Put Optionen.
Im Berichtsmonat haben wir uns von unseren Porr und Init Aktien getrennt. Es gab keine Neuengagements in Aktien.

30.05.2025