Perspektive Small- & MidCap Opportunity Fonds I

Aktienfonds global

Stand: 02.03.2026

Fondsprofil

ISIN DE000A2QDRX0
WKN A2QDRX
Auflagedatum
Gesamtfondsvermögen 8,8 Mio. EUR
Anteilklassenwährung EUR
Aktueller Ausgabepreis 131,00 EUR (03.03.2026)
Aktueller Rücknahmepreis 124,76 EUR (03.03.2026)
Jahreshoch (Rücknahmepreis) 128,17 EUR (11.02.2026)
Jahrestief (Rücknahmepreis) 123,84 EUR (02.01.2026)
Wertentwicklung laufendes Jahr 1,66 % (03.03.2026)
ø Wertentwicklung
p.a. seit Auflegung
4,72 % (03.03.2026)
Ausgabeaufschlag 5,00 %
Rücknahmeabschlag 0,00 %
Geschäftsjahresende 31. Dez.
Ertragsverwendung thesaurierend
TER (= laufende Kosten) 2,20 % p.a.
Verwaltungsvergütung   davon 1,80 % p.a.
Verwahrstellenvergütung   davon 0,08 % p.a.
VL-fähig nein
Sparplan ja (min. 0,00 EUR)
Einzelanlage ja (min. 0,00 EUR)
Konformität ja
Vertriebszulassung DE

Kennzahlen

LiquidityRatio 0,784704
VaR 6,76 %
Investitionsgrad 101,02 %
Dauer des Verlustes in Tagen 222
Sharpe Ratio 0,36
Volatilität 13,57 %
Max Drawdown -15,97 %
Drawdown -01 %
Anzahl negativer Monate 14
Anzahl positiver Monate 22
Anteil positiver Monate 61,11 %
Schlechtester Monat -5,17 %
Bester Monat 6,73 %

Kommentar

Foto des/der Fondsmanager(s) Patrick Petermeier

Patrick Petermeier

Das neue Jahr startete mit wenigen Unternehmensmeldungen. Positives konnten Grenke und Pluxee berichten, beide Unternehmen erfüllten die gesetzten Ziele. Bei Pluxee trübten jedoch mögliche regulatorische Änderungen in Brasilien die Stimmung der Investoren. Sollten diese beschlossen werden, müssten die Finanzziele deutlich nach unten korrigiert werden. Auf dem aktuellen Kursniveau dürfte dies mehr als eingepreist sein. Es bleibt jedoch zu hoffen, dass andere Länder Latein Amerikas nicht ähnliche Gesetzänderungen einführen. Aus diesem Grund bleiben wir vorsichtig und haben die Position vorerst nicht aufgestockt. Unsere drei britischen Unternehmen B&M, Card Factory und Greggs meldeten enttäuschende Zahlen, wobei diese eigentlich kaum mehr überraschten. Ursächlich ist wohl die die zurückhaltende Konsumlaune der Briten, welche vor allem B&M und Card Factory zu schaffen macht. Alle drei Unternehmen sind historisch günstig bewertet. Insbesondere bei Greggs halten wir das aktuelle Marktumfeld für eine günstige Einstiegsgelegenheit. Die Bäckereikette notiert derzeit etwa zur Hälfte der historischen Bewertungsmultiples. Im Januar nutzten wir die starken Marktbewegungen, um erstmals Anteile an der US-Fast-Food-Kette Portillo's, dem Schmuckhersteller Pandora und der britischen Ashtead Technology Holdings zu erwerben. Letztere vermietet Equipment für die Offshore-Energiebranche und gehört in dieser Nische zu den Marktführern. Im Gegenzug begannen wir damit Gewinne bei ISS, Havas, Orsero und Bekaert mitzunehmen. Unsere Anteile an Oceana, Spin Master und Pason Systems veräußerten wir vollständig.

31.01.2026