Fondsprofil

ISIN DE000A3E3Y12
WKN A3E3Y1
Auflagedatum
Gesamtfondsvermögen 21,0 Mio. EUR
Anteilklassenwährung EUR
Aktueller Ausgabepreis 123,78 EUR (17.12.2025)
Aktueller Rücknahmepreis 123,78 EUR (17.12.2025)
Jahreshoch (Rücknahmepreis) 124,89 EUR (10.10.2025)
Jahrestief (Rücknahmepreis) 108,25 EUR (09.04.2025)
Wertentwicklung laufendes Jahr 4,31 % (17.12.2025)
ø Wertentwicklung
p.a. seit Auflegung
8,01 % (17.12.2025)
Ausgabeaufschlag 0,00 %
Rücknahmeabschlag 0,00 %
Geschäftsjahresende 31. Jan.
Ertragsverwendung thesaurierend
TER (= laufende Kosten) 1,75 % p.a.
Verwaltungsvergütung   davon 0,88 % p.a.
Verwahrstellenvergütung   davon 0,06 % p.a.
VL-fähig nein
Sparplan nein
Einzelanlage ja (min. 50.000,00 EUR)
Konformität ja
Vertriebszulassung DE

Kennzahlen

LiquidityRatio 0,860055
VaR 3,85 %
Investitionsgrad 96,76 %

Kommentar

Der Börsenmonat November war unter dem Strich uneinheitlich. Die Unternehmensgewinne fielen in den USA und Europa tendenziell besser als erwartet aus. Unterstützung für Teilbereiche der Aktienmärkte gab es zuletzt durch weitere Zinssenkungsfantasie in den USA sowie durch einige positive Signale aus den Friedensgesprächen im Konflikt Russland/Ukraine. Gesucht waren vor allem globale Value Aktien. Der MSCI World Value stieg um +1,55% und lag deutlich vor dem MSCI World Growth, der um -1,83% nachgab. Stärker unter Druck kamen Wachstumstitel in den Emerging Markets (MSCI EM Growth -4,03%). Der DAX tendierte mit -0,51% weiterhin seitwärts. Auch der Rentenindex REXP trat mit -0,05% auf der Stelle. Der Goldpreis setzte seinen Anstieg fort und notierte zum Monatsultimo bei +3,08%. Die oben beschriebene uneinheitliche Börsentendenz spiegelte sich in der Entwicklung des NAM Global Wealth wider. Der Kurs gab geringfügig um -0,07% nach und liegt nun um +4,70% über dem Jahresanfang. Kurstreiber waren Gesundheitsaktien: Johnson & Johnson (+9,64%) und AB International Healthcare Fonds (+7,31%). Der Baillie Gifford Global Growth (-7,75%) und Schneider Electric (-6,14%) tendierten schwächer. Wir erhöhten die Gewichtung des REQ Global Compounders nach Kursschwäche. Mit dem Fermat Cat Bond Fund investierten wir erstmals in unkorrelierte Katastrophenanleihen und erhöhten die Anleihen-Diversifikation weiter. Zum Ultimo waren ca. 68,2% in Aktien und ca. 19,6% in Anleihen investiert. Der Liquiditätsanteil betrug ca. 11,2% und ca. 1,0% entfielen auf sonstige Werte (z.B. Edelmetalle etc.).

30.11.2025