Fondsprofil

ISIN LU2589781371
WKN A3DV7J
Auflagedatum
Gesamtfondsvermögen 16,2 Mio. EUR
Anteilklassenwährung EUR
Aktueller Ausgabepreis 108,10 EUR (30.10.2025)
Aktueller Rücknahmepreis 108,10 EUR (30.10.2025)
Jahreshoch (Rücknahmepreis) 113,74 EUR (11.07.2025)
Jahrestief (Rücknahmepreis) 95,80 EUR (02.01.2025)
Wertentwicklung laufendes Jahr 13,41 % (30.10.2025)
ø Wertentwicklung
p.a. seit Auflegung
3,93 % (30.10.2025)
Ausgabeaufschlag 0,00 %
Rücknahmeabschlag 0,00 %
Geschäftsjahresende 30. Sept.
Ertragsverwendung ausschüttend
TER (= laufende Kosten) 1,57 % p.a.
Verwaltungsvergütung   davon 0,00 % p.a.
Verwahrstellenvergütung   davon 0,00 % p.a.
VL-fähig nein
Sparplan nein
Einzelanlage ja (min. 250.000,00 EUR)
Konformität ja
Vertriebszulassung DE , LU

Kommentar

Der Anteilspreis des ELM Konzept gab im August um -1% nach. Seit Jahresanfang beläuft sich die Wertentwicklung auf +16,2%. Alle deutschen Auswahlindices verzeichneten Rückgänge. Diese fielen bei den Large Caps mit einem halben Prozent geringer aus als bei den Small Caps mit -4%.
Auf der Aktienseite ragte Basler ein weiteres Mal hinaus. Der Kurs stieg im August um +37,5%. Ein besonderer Grund war hierfür nicht zu erkennen. Seit dem Kauf im November letzten Jahres hat die Aktie sich nun knapp verdreifacht. Wir haben unsere Position auf dem aktuellen Kursniveau knapp halbiert. Aktuell ist der Fonds eher etwas defensiver aufgestellt. Die Bruttoaktienquote (vor Absicherung) liegt bei 58,3%. Die Nettoaktienquote (nach Berücksichtigung der Absicherung) beträgt aktuell 35%. Bei den Discountzertifikaten haben wir eines auf die Biontech neu erworben. Die maximale Rendite liegt bei knapp 11% p.a. und die Laufzeit reicht bis Ende 2026. Weiter haben wir die Aixtron Aktie gegen ein Discountzertifikat auf diesen Basiswert getauscht. Die Aufteilung nach Assetgruppen sieht per Ende August folgendermaßen aus: 58,3% Aktien, 35,7% Liquidität, 4,3% Discountzertifikate und 1,7% Absicherung in Form von DAX Put Optionen.
Im Berichtsmonat haben wir die Titel von BASF, Henkel und König & Bauer neu in das Portfolio aufgenommen. Getrennt haben wir uns von Aixtron (Tausch in ein Discountzertifikat) und Stabilus.

29.08.2025