Fondsprofil

ISIN DE000A2DP537
WKN A2DP53
Auflagedatum
Gesamtfondsvermögen 93,0 Mio. EUR
Anteilklassenwährung EUR
Aktueller Ausgabepreis 90,32 EUR (16.10.2025)
Aktueller Rücknahmepreis 90,32 EUR (16.10.2025)
Jahreshoch (Rücknahmepreis) 91,04 EUR (08.10.2025)
Jahrestief (Rücknahmepreis) 79,84 EUR (07.04.2025)
Wertentwicklung laufendes Jahr 4,31 % (16.10.2025)
ø Wertentwicklung
p.a. seit Auflegung
-1,27 % (16.10.2025)
Ausgabeaufschlag 0,00 %
Rücknahmeabschlag 0,00 %
Geschäftsjahresende 31. Okt.
Ertragsverwendung thesaurierend
TER (= laufende Kosten) 0,73 % p.a.
Verwaltungsvergütung   davon 0,57 % p.a.
Verwahrstellenvergütung   davon 0,07 % p.a.
VL-fähig nein
Sparplan nein
Einzelanlage ja (min. 500.000,00 EUR)
Konformität ja
Vertriebszulassung DE

Kennzahlen

Dauer des Verlustes in Tagen 240
Sharpe Ratio 0,24
Volatilität 9,11 %
Max Drawdown -12,23 %
Anzahl negativer Monate 14
Anzahl positiver Monate 22
Anteil positiver Monate 61,11 %
Schlechtester Monat -5,32 %
Bester Monat 5,64 %

Kommentar

Im September erfolgte in den USA die erste Zinssenkung seit Dezember 2024. Der zuvor bestehende politische Druck auf die Geldpolitik trat danach in den Hintergrund. Die Rendite zehnjähriger US-Staatsanleihen sank von 4,23 % auf 4,15 %, während der US-Dollar leicht nachgab. Die Aktienmärkte verzeichneten Kursgewinne und erreichten in mehreren Regionen neue Höchststände. Auf der fiskalischen Seite nahm die Unsicherheit zu: In Frankreich verlor Premierminister François Bayrou ein Vertrauensvotum, in den USA drohte zum Monatsende ein Government Shutdown, und in Großbritannien führten die angekündigten Haushalts- und Fiskalpläne zu erhöhter Vorsicht an den Anleihemärkten. Auf der Aktienseite wurden in Europa Intesa Sanpaolo und die ING Groep erworben, während Vinci und Axa verkauft wurden. Nach einem starken Quartal der HSBC wurden Gewinne hier mitgenommen innerhalb des vierteljährlichen Rebalancings. In den USA wurde Meta durch Netflix ersetzt. Auf der USD Anleihenseite wurde eine Anleihe der Export-Import Bank Korea erworben.
30.09.2025

Chancen

  • Systematische, regelgebundene Kapitalsteuerung
  • Dividenden und Kursgewinne mit Aktien
#
  • Zinserträge und Kursgewinne mit Staatsanleihen
  • Zwei transparente, nachvollziehbare Vermögensklassen
  • Klarheit durch regelbasiertes Fondsmanagement

Risiken

  • Generell birgt jede Investition das Risiko des Kapitalverlustes.
  • Allgemeines Marktrisiko (z.B. Kurs-, Währungs- oder Liquiditätsrisiken)
  • Unternehmensspezifische Risiken
  • Zinsänderungs- / Kontrahentenrisiken
  • Risiken aus Derivateeinsatz
  • Risiko, dass die Anlageziele nicht erreicht werden.
  • Informationen zu weiteren Risiken können dem Basisinformationsblatt und dem VKP entnommen werden.