Fondsprofil

ISIN DE000A0D9PG7
WKN A0D9PG
Auflagedatum
Gesamtfondsvermögen 40,3 Mio. USD
Anteilklassenwährung USD
Benchmark MSCI World GDR (USD)
Aktueller Ausgabepreis 234,68 USD (02.07.2025)
Aktueller Rücknahmepreis 223,50 USD (02.07.2025)
Jahreshoch (Rücknahmepreis) 225,91 USD (30.06.2025)
Jahrestief (Rücknahmepreis) 157,34 USD (08.04.2025)
Wertentwicklung laufendes Jahr 14,74 % (02.07.2025)
ø Wertentwicklung
p.a. seit Auflegung
7,68 % (02.07.2025)
Ausgabeaufschlag 5,00 %
Rücknahmeabschlag 0,00 %
Geschäftsjahresende 31. Dez.
Ertragsverwendung thesaurierend
TER (= laufende Kosten) 1,94 % p.a.
Verwaltungsvergütung   davon 1,80 % p.a.
Verwahrstellenvergütung   davon 0,04 % p.a.
VL-fähig nein
Sparplan ja (min. 0,00 USD)
Einzelanlage ja (min. 0,00 USD)
Konformität ja
Vertriebszulassung DE , AT

Kennzahlen

Beta 1,51
Korrelation 0,88
Information Ratio 34,6
Bestimmtheitsmaß 0,82
Alpha 31,14 %
Dauer des Verlustes in Tagen 292
Sharpe Ratio 0,88
Volatilität 25,22 %
Max Drawdown -26,79 %
Anzahl negativer Monate 13
Anzahl positiver Monate 23
Anteil positiver Monate 63,89 %
Schlechtester Monat -12,95 %
Bester Monat 17,81 %

Ratings

Morningstar Rating™ Gesamt

Kommentar

Team der TBF

Der Fonds zeichnete im Juni den bislang stärksten Monat 2025. Getragen von einem konstruktiven Marktumfeld, erwies sich insbesondere der Technologiesektor als überdurchschnittlich dynamisch. Dabei standen vor allem Halbleiterunternehmen im Fokus, die in besonderem Maße von der zunehmend strukturell verankerten KI-Investitionsthese profitierten. Diese manifestiert sich unter anderem in weiter anziehenden Investitionsausgaben der großen Hyperscaler, einer signifikanten Ausweitung der Bestellvolumina im Halbleitersegment sowie einer verstärkten regulatorischen Unterstützung in den Wirtschaftsregionen USA, Europa und Asien. Die stärksten positiven Performanceimpulse im Juni gingen von Titeln wie Micron, Nvidia, Advantest und TSMC aus, die im Halbleiterbereich ihre herausragende Marktstellung erneut unter Beweis stellten. Auf der Software- und Plattformseite überzeugten insbesondere Oracle, Meta und Microsoft durch fortschreitende Monetarisierung generativer KI-Anwendungen, massive Investitionen in Rechenzentrumsinfrastruktur sowie durch technologische Innovationen mit hohem Marktpotenzial. Das Portfoliomanagement verfolgt weiterhin eine betont wachstumsorientierte Allokation, mit Schwerpunkt auf marktführenden Halbleiterwerten, den großen Cloud-Infrastrukturanbietern sowie zentralen Ausrüstern und Zulieferern für den Rechenzentrumsbereich. Die strategische Positionierung wurde zuletzt durch persönliche Gespräche mit dem Top-Management einiger US-Big Tech Unternehmen auf einer Fachkonferenz Anfang Juni bekräftigt, die ihren positiven Ausblick für die kommenden Quartale unterstrichen.

30.06.2025

Chancen

Nutzung der Wachstumschancen an den Aktienmärkten. Bei Anlage von Vermögenswerten in Fremdwährungen kann der Fondsanteilswert aufgrund von Wechselkursänderungen positiv beeinflusst werden. Absicherungschancen durch den möglichen Einsatz von Derivaten.

Risiken

Aktienkurse können marktbedingt starken Schwankungen unterliegen. Kursverluste sind jederzeit möglich, bis hin zum Totalverlust. Bei Anlage von Vermögenswerten in Fremdwährungen kann der Fondsanteilswert aufgrund von Wechselkursänderungen negativ beeinflusst werden. Beim Einsatz von Derivaten kann der Wert des Fonds stärker negativ beeinflusst werden, als dies bei dem Erwerb von Vermögensgegenständen ohne den Einsatz von Derivaten der Fall ist. Hierdurch können sich die Verlustrisiken und die Volatilität (Wertschwankung) des Fonds erhöhen. Bei marktengen Wertpapieren besteht zudem die Gefahr, dass im Fall der Veräußerung des Vermögenswertes dies nicht oder nur mit einem deutlichen Kursabschlag möglich ist.

  • Informationen zu weiteren Risiken können dem Basisinformationsblatt und dem VKP entnommen werden.
  • Insbesondere weist der Fonds aufgrund seiner Zusammensetzung und des möglichen Einsatzes von Derivaten erhöhte Schwankungen des Anteilpreises auf.