Fondsprofil

ISIN DE000A2AQYV6
WKN A2AQYV
Auflagedatum
Gesamtfondsvermögen 140,0 Mio. EUR
Anteilklassenwährung EUR
Aktueller Ausgabepreis 13.354,74 EUR (03.09.2025)
Aktueller Rücknahmepreis 13.354,74 EUR (03.09.2025)
Jahreshoch (Rücknahmepreis) 15.467,74 EUR (19.02.2025)
Jahrestief (Rücknahmepreis) 11.823,61 EUR (22.04.2025)
Wertentwicklung laufendes Jahr n/a (03.09.2025)
ø Wertentwicklung
p.a. seit Auflegung
3,70 % (03.09.2025)
Ausgabeaufschlag 0,00 %
Rücknahmeabschlag 0,00 %
Geschäftsjahresende 31. Mai
Ertragsverwendung ausschüttend
TER (= laufende Kosten) 0,86 % p.a.
Verwaltungsvergütung   davon 0,77 % p.a.
Verwahrstellenvergütung   davon 0,06 % p.a.
VL-fähig nein
Sparplan nein
Einzelanlage ja (min. 500.000,00 EUR)
Konformität ja
Vertriebszulassung DE , AT

Kennzahlen

Dauer des Verlustes in Tagen 1086
Sharpe Ratio -0,37
Volatilität 17,7 %
Max Drawdown -23,86 %
Anzahl negativer Monate 17
Anzahl positiver Monate 19
Anteil positiver Monate 52,78 %
Schlechtester Monat -9,65 %
Bester Monat 9,22 %

Kommentar

Nach geopolitisch und geldpolitisch geprägten Vormonaten rückte im Juli die Unternehmens-berichterstattung in den Vordergrund. Gesundheitswerte entwickelten sich erfreulich: Rund drei Viertel der bislang berichtenden Unternehmen übertrafen die Erwartungen bei Umsatz und Gewinn.
In diesem Umfeld erzielte der Fonds eine positive Wertentwicklung und lag vor den gängigen Sektor-Benchmarks. Besonders stark präsentierten sich Laborausstatter und Zulieferer, während Gesundheitsdienstleistungen wegen anhaltend hoher Kosten unter Druck standen.
Starke Einzeltitelbeiträge lieferten IQVIA Holdings (Umsatz- und Gewinnanstieg, Jahresprognose angehoben) sowie ResMed (Umsatzanstieg und Margenausweitung).
Im Monatsverlauf haben wir unsere Position in Cognizant Technology Solutions vollständig veräußert.

31.07.2025

Chancen

  • Teilhabe an der Transformation des globalen Gesundheitsmarkts
  • Fokus auf innovative Technologien und Dienstleistungen
  • Thematisch flexibel und anpassungsfähig
  • Breite Streuung auf Unternehmen mit disruptivem Potenzial
  • Erfahrenes und spezialisiertes Fondsmanagement-Team

Risiken

  • Generell birgt jede Investition das Risiko des Kapitalverlustes.
  • Allgemeines Marktrisiko (z.B. Kurs-, Währungs- oder Liquiditätsrisiken)
  • Branchenrisiken
  • Unternehmensspezifische Risiken
  • Risiken aus Derivateeinsatz
  • Risiko, dass die Anlageziele nicht erreicht werden.
  • Informationen zu weiteren Risiken können dem Basisinformationsblatt und dem VKP entnommen werden.