Fondsprofil

ISIN DE000A2PE006
WKN A2PE00
Auflagedatum
Gesamtfondsvermögen 32,2 Mio. EUR
Fondswährung EUR
Aktueller Ausgabepreis 150,68 EUR (28.03.2024)
Aktueller Rücknahmepreis 143,50 EUR (28.03.2024)
Jahreshoch (Rücknahmepreis) 143,50 EUR (28.03.2024)
Jahrestief (Rücknahmepreis) 128,01 EUR (08.01.2024)
Wertentwicklung laufendes Jahr 11,67 % (28.03.2024)
ø Wertentwicklung
p.a. seit Auflegung
8,36 % (28.03.2024)
Ausgabeaufschlag 5,00 %
Rücknahmeabschlag 0,00 %
Geschäftsjahresende 31. Dez.
Ertragsverwendung ausschüttend
TER (= laufende Kosten) 1,92 % p.a.
Verwaltungsvergütung   davon 1,75 % p.a.
Verwahrstellenvergütung   davon 0,05 % p.a.
VL-fähig ja (min. 0,00 EUR)
Sparplan ja (min. 0,00 EUR)
Einzelanlage ja (min. 0,00 EUR)
Konformität ja
Vertriebszulassung DE , AT

Kennzahlen

Dauer des Verlustes in Tagen 861
Sharpe Ratio 0,24
Volatilität 13,37 %
Max Drawdown -26,8 %
Anzahl negativer Monate 13
Anzahl positiver Monate 23
Anteil positiver Monate 63,89 %
Schlechtester Monat -9,95 %
Bester Monat 9,13 %

Ratings

Morningstar Rating™ Gesamt

Kommentar

Gunter Burgbacher

Gunter Burgbacher

Im Februar konnten alle großen Aktienmärkte zulegen und die Marktbreite nimmt insgesamt zu. Am stärksten entwickelten sich die asiatischen Aktienmärkte im Sog von Japan¿s Nikkei, der ein 34-Jahreshoch erreichte. Der chinesische Markt konnte sich zusätzlich durch administrative Eingriffe und Unterstützungsmaßahmen stabilisieren. Das große Bild wird aber von den Notenbanken in den USA und Europa geprägt, die Zinssenkungen in der nahen Zukunft eine Absage erteilt haben. Die Märkte preisen aber bereits mehrere Zinssenkungen im Laufe des Jahres ein. Die hohe Bewertung bei den Mega-Tech-Aktien und deren historisch hohe Konzentration bergen Risiken, denen man z.B. durch eine breitere Diversifikation begegnen kann, wie sie der AFB Global Equity Select aufweist. Der AFB legte im Februar nochmal 3,02 % zu, fast analog zum Januar. Die positive Entwicklung wurde von nahezu allen Titeln im AFB und durch überwiegend gute Quartalszahlen getragen. Herausragend entwickelte sich SoftBank Group mit 37 % unter dem Einfluss der KI-Entwicklungen rund um den britischen Chip-Entwickler Arm, der mehrheitlich zur Gruppe gehört. Der Chipdesigner verdient an den Lizenzgebühren für seine Designs, die von den größten Chipherstellern weltweit verwendet werden. SoftBank hatte Arm in den letzten Jahren finanziell unterstützt und entwickelt. Seit dem Re-Listing an der Börse, hat Arm bereits nach kurzer Zeit den Börsenwert von SoftBank übertroffen!

29.02.2024

Chancen

Investoren können vom mittel- bis langfristig überdurchschnittlichen Kapitalwachstum durch ein chancenreiches Engagement in globale Aktientitel profitieren. Der Fonds ist nicht auf eine Branche, eine Region oder ein Land fixiert. Die Philosophie des Fonds besteht darin, ein fokussiertes Portfolio in Beteiligungsunternehmen zu konstruieren. Der Fonds bietet durch seine Titelselektion einen attraktiven und ausgewogenen Zugang zu einer breiten Diversifikation und den vielfältigen Investmentstrategien von Beteiligungsunternehmen und deren Wertentwicklung. Diese Ausrichtung bietet die Chance einer besseren Wertentwicklung als der allgemeine Aktienmarkt.

Risiken

Der Fonds unterliegt den typischen Kursänderungsrisiken und dem Marktzyklus von Aktienmärkten. Der Fonds kann in Bezug auf Sektor-, Länder-, Währungs- und Faktorallokation stark von seiner Benchmark abweichen. Hierdurch kann es zu einer Konzentration innerhalb eines genannten Segments kommen, die zu höheren Kursänderungsrisiken im Vergleich zur Benchmark führen kann. Durch die Konzentration des Anlagevermögens auf wenige Vermögensgegenstände ist der Fonds von diesen wenigen Vermögensgegenständen besonders abhängig. Derivatgeschäfte zu Absicherungszwecken verringern das Gesamtrisiko des Fonds, können jedoch die Renditechancen schmälern. Werden Geschäfte als Teil der Anlagestrategie mit Derivaten getätigt, kann sich das Verlustrisiko des Fonds zumindest zeitweise erhöhen. Der Fonds kann Opfer von Betrug, kriminellen Handlungen oder Fehlern von Mitarbeitern der Gesellschaft oder externer Dritter werden. Schließlich kann seine Verwaltung durch äußere Ereignisse wie Brände, Naturkatastrophen u. ä. negativ beeinflusst werden. Wenn Kontrahenten vertraglichen Zahlungsverpflichtungen nicht oder nur teilweise nachkommen, können Verluste für den Fonds entstehen. Auch bei sorgfältiger Auswahl der Wertpapiere kann nicht ausgeschlossen werden, dass Verluste durch Vermögensverfall von Ausstellern eintreten.

  • Informationen zu weiteren Risiken können dem Basisinformationsblatt und dem VKP entnommen werden.
  • Insbesondere weist der Fonds aufgrund seiner Zusammensetzung und des möglichen Einsatzes von Derivaten erhöhte Schwankungen des Anteilpreises auf.